Kako koristiti funkciju XIRR u Excelu

Funkce XIRR, neboli interní výnosové procento, je důležitým finančním nástrojem v MS Excel a Google Sheets, který umožňuje vypočítat interní výnosovou míru pro sérii cash flow (plateb a příjmů), jež nejsou rovnoměrně rozloženy v čase. Tato funkce je široce využívána k hodnocení efektivity investic.

Syntaxe funkce

 XIRR(values, dates, [guess]) 
  • values – pole nebo rozsah čísel reprezentujících platební transakce. Záporné hodnoty označují platby a kladné hodnoty příjmy.
  • dates – pole nebo rozsah datumů odpovídajících jednotlivým transakcím, v tomtéž pořadí jako hodnoty dané v argumentu values.
  • guess – (volitelný) počáteční odhad výnosové míry, který slouží jako výchozí bod pro iterace výpočtu. Výchozí hodnota je nastavena na 0,1 (10 %).

Příklad použití:

 XIRR(A2:A6, B2:B6, 0.1) 

V tomto příkladu A2:A6 obsahuje sérii plateb a příjmů z investice, zatímco B2:B6 odpovídající data těchto transakcí.

Využití ve finanční analýze

Funkce XIRR je klíčová pro vyhodnocení výnosnosti investic s nesouměrně rozloženým cash flow, což umožňuje provádět komplexní a realistické finanční analýzy.

Případová studie: Analýza investice

Představme si, že firma provedla následující finanční transakce (platby a příjmy):

Datum Transakce (v $)
1.1.2020 -5000
1.7.2020 300
1.1.2021 800
1.7.2021 500
1.1.2022 4000

Využitím funkce XIRR pro vstupní transakce a údaje o datumech utváříme výpočet výnosové míry, který ukazuje efektivitu této investice:

 =XIRR(A2:A6, B2:B6) 

Tento výpočet poskytuje důležité informace o výnosnosti investice, které mohou být využity pro srovnání s jinými investičními možnostmi.

Osobní finance a plánování

Funkce XIRR najde aplikaci také v osobních financích, kde lidé hodnotí různé finanční strategie, například v oblasti spoření nebo půjček.

Jakýkoli finanční produkt nebo strategie, od vzájemných fondů až po soukromé půjčky, může být analyzován pomocí sestavení série cash flow a odpovídajících datach, kde použití funkce XIRR umožní odhad celkového výnosu.

Uvedené příklady ukazují, jak může být nástroj XIRR silný a flexibilní pro individuální i profesionální finanční rozhodování a pomáhá lepšímu porozumění a kvantifikaci výnosů z investic, které mají proměnlivé cash flow v čase.

Více informací: https://support.microsoft.com/cs-cz/office/xirr-funkce-de1242ec-6477-445b-b11b-a303ad9adc9d

Další funkce
Vrátí nahromaděný úrok z cenného papíru, ze kterého se úrok platí v pravidelných termínech
Vrátí nahromaděný úrok z cenného papíru, ze kterého se úrok platí k datu splatnosti
Vrátí odpis za každé účetní období pomocí koeficientu odpisu
Vrátí odpis za každé účetní období
Vrátí budoucí hodnotu investice
Vrátí čistou současnou hodnotu investice vypočítanou na základě série pravidelných peněžních toků a diskontní sazby
Vrátí počet dnů od začátku období placení kupónů do data splatnosti
Vrátí počet dnů v období placení kupónů, které obsahuje den zúčtování
Vrátí počet dnů od data zúčtování do následujícího data placení kupónu
Vrátí následující datum placení kupónu po datu zúčtování
Vrátí počet kupónů splatných mezi datem zúčtování a datem splatnosti
Vrátí předchozí datum placení kupónu před datem zúčtování
Vrátí kumulativní úrok splacený mezi dvěma obdobími
Vrátí kumulativní jistinu splacenou mezi dvěma obdobími půjčky
Vrátí diskontní sazbu cenného papíru
Převede částku v korunách vyjádřenou zlomkem na částku v korunách vyjádřenou desetinným číslem
Převede částku v korunách vyjádřenou desetinným číslem na částku v korunách vyjádřenou zlomkem
Vrátí roční dobu cenného papíru s pravidelnými úrokovými sazbami
Vrátí efektivní roční úrokovou sazbu
Vrátí budoucí hodnotu počáteční jistiny po použití série sazeb složitého úroku
Vrátí úrokovou sazbu plně investovaného cenného papíru
Vypočte výši úroku z investice zaplaceného během určitého období
Vrátí Macauleyho modifikovanou dobu cenného papíru o nominální hodnotě 100 Kč
Vrátí vnitřní výnosové procento série peněžních toků
Vrátí vnitřní sazbu výnosu, přičemž kladné a záporné hodnoty peněžních prostředků jsou financovány podle různých sazeb
Vrátí nominální roční úrokovou sazbu
Vrátí cenu cenného papíru o nominální hodnotě 100 Kč s odlišným prvním obdobím
Vrátí výnos cenného papíru s odlišným prvním obdobím
Vrátí cenu cenného papíru o nominální hodnotě 100 Kč s odlišným posledním obdobím
Vrátí výnos cenného papíru s odlišným posledním obdobím
Vrátí lineární odpis aktiva pro jedno období
Vrátí směrné číslo ročních odpisů aktiva pro zadané období
Vrátí odpis aktiva pro určité období nebo část období pomocí degresivní metody odpisu
Vrátí odpis aktiva za určité období pomocí degresivní metody odpisu s pevným zůstatkem
Vrátí odpis aktiva za určité období pomocí dvojité degresivní metody odpisu nebo jiné metody, kterou zadáte
Vrátí počet období potřebných k tomu, aby investice dosáhla určité hodnoty
Vrátí hodnotu pravidelné splátky anuity
Vrátí výšku úroku investice za dané období
Vrátí hodnotu splátky jistiny pro zadanou investici za dané období
Vrátí počet období pro investici
Vrátí cenu cenného papíru o nominální hodnotě 100 Kč, ze kterého je úrok placen v pravidelných termínech
Vrátí cenu diskontního cenného papíru o nominální hodnotě 100 Kč
Vrátí cenu cenného papíru o nominální hodnotě 100 Kč, ze kterého je úrok placen k datu splatnosti
Vrátí částku obdrženou k datu splatnosti plně investovaného cenného papíru
Vrátí ekvivalentní úrokovou sazbu pro daný růst investic
Vrátí současnou hodnotu investice
Vrátí výnos směnky státní pokladny ekvivalentní výnosu obligace
Vrátí cenu směnky státní pokladny o nominální hodnotě 100 Kč
Vrátí výnos směnky státní pokladny
Vrátí úrokovou sazbu vztaženou na období anuity
Vrátí čistou současnou hodnotu pro harmonogram peněžních toků, který nemusí být nutně periodický
Vrátí výnos cenného papíru, ze kterého je úrok placen v pravidelných termínech
Vrátí roční výnos diskontního cenného papíru, například směnky státní pokladny
Vrátí roční výnos cenného papíru, ze kterého je úrok placen k datu splatnosti