Comment utiliser la fonction XIRR (TRI.PAIEMENTS) dans Excel
| Français | Anglaise |
|---|---|
| TRI.PAIEMENTS | XIRR |
Description de la fonction
La fonction TRI.PAIEMENTS dans Excel (appelée XIRR dans la version anglaise) calcule le taux de rentabilité interne (TRI) pour une série de flux monétaires irréguliers sur des périodes variées. Cette fonction est essentielle pour l’analyse financière, permettant d’évaluer la performance d’investissements avec des entrées et sorties de capitaux non périodiques.
Syntaxe de la fonction
Voici la syntaxe de la fonction TRI.PAIEMENTS :
=TRI.PAIEMENTS(valeurs; dates; [estimation])- valeurs : Un ensemble de nombres représentant les flux de paiements et de recettes, où les paiements sont exprimés par des nombres négatifs et les recettes par des nombres positifs.
- dates : Un ensemble de dates correspondant à chaque flux financier indiqué dans vos valeurs. Chaque date doit coïncider avec un paiement ou un encaissement spécifique.
- estimation (facultatif) : Un taux de rendement prévisionnel. En absence de cette valeur, Excel utilise le taux par défaut de 0,1 (10%).
Exemples d’utilisation
Exemple 1 : Calcul du TRI pour un projet d’investissement
Considérons un investisseur avec les flux de trésorerie suivants :
- -10 000 € le 01/01/2021 (dépense initiale),
- 3 000 € le 01/07/2021 (revenu),
- 5 000 € le 01/12/2021 (revenu),
- 2 000 € le 01/07/2022 (revenu).
Pour trouver le TRI de ces transactions, la formule dans Excel serait :
=TRI.PAIEMENTS({-10000; 3000; 5000; 2000}; {"01/01/2021"; "01/07/2021"; "01/12/2021"; "01/07/2022"})Ceci fournira le taux ajusté de la rentabilité interne en prenant en compte l’irrégularité des flux de paiements.
Exemple 2 : Évaluation d’une série de prêts
Imaginons une entreprise ayant contracté différents prêts, souhaitant calculer le TRI global basé sur des dates réelles de remboursement et des montants respectifs :
| Date | Montant (€) |
|---|---|
| 10/03/2021 | -5000 |
| 15/09/2021 | 2000 |
| 20/12/2021 | 1500 |
| 30/06/2022 | 2000 |
Pour calculer le TRI, utilisez la formule :
=TRI.PAIEMENTS({-5000; 2000; 1500; 2000}; {"10/03/2021"; "15/09/2021"; "20/12/2021"; "30/06/2022"})Cette formule permettra au responsable financier de déterminer le coût réel des prêts sur la période donnée.
Plus d'infoRmation: https://support.miCrosoft.Com/fr-fr/offiCe/fonCtion-tri-paiements-de1242eC-6477-445b-b11b-a303ad9adC9d
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